Sử Dụng Phương Pháp VSA Trong Giao Dịch Forex

Mục Lục

Hầu hết các trader đều quen thuộc với phân tích kỹ thuật và cơ bản. Hai phương pháp này được sử dụng theo các cách khác nhau để phân tích thị trường forex nhưng nhìn chung, phân tích cơ bản giúp giải thích lý do thị trường biến động trong khi đó phân tích kỹ thuật được dùng để tìm ra thời điểm biến động sẽ xảy ra.

Sử Dụng Phương Pháp VSA Trong Giao Dịch Forex

Song bên cạnh đó, có một cách tiếp cận thứ ba giúp phân tích giá thị trường chứng khoán và giá forex. Nó là sự kết hợp hiệu quả nhất của cả phân tích cơ bản và kỹ thuật để trả lời đồng thời các câu hỏi “tại sao” và “khi nào”. Đây được gọi là phương pháp VSA (phân tích chênh lệch khối lượng hay phân tích sự khác biệt về khối lượng).

Sử Dụng Phương Pháp VSA Trong Giao Dịch Forex
Sử Dụng Phương Pháp VSA Trong Giao Dịch Forex

Tham khảo thêm:

Lịch sử của phân tích chênh lệch khối lượng

VSA là sự cải biên dựa trên những bài giảng của Richard D. Wyckoff, người đã bắt đầu giao dịch chứng khoán từ lúc mới 15 tuổi vào năm 1888. Vào những năm 1910, Wyckoff đã đăng tải các dự báo hàng tuần của mình và được hơn 200.000 người đăng ký đọc. Các khóa học được bán qua thư của ông vẫn còn tồn tại cho đến ngày nay.

Hơn nữa, phương pháp Wyckoff cũng trở thành một phần của chương trình giảng dạy tại Đại học Golden Gate ở San Francisco.Quan điểm của Wyckoff mâu thuẫn với các nhà phân tích thị trường, những người giao dịch dựa trên biểu đồ. Ông tin rằng các kỹ thuật phân tích cơ học hoặc toán học không có cơ hội cạnh tranh với sự đào tạo thích hợp và khả năng phán đoán có kinh nghiệm.

Tom Williams, một cựu trader chứng khoán chuyên nghiệp trong những năm 60 và 70 đã cải tiến phương pháp mà Wyckoff khởi xướng. Ông nhấn mạnh tầm quan trọng của chênh lệch giá trong mối tương quan với khối lượng và giá đóng cửa. Williams thực hiện nghiên cứu độc lập và nhờ vậy ông đã phát triển phương pháp luận của riêng mình. Nghiên cứu của ông được công khai lần đầu trong cuốn sách “Làm chủ thị trường” được xuất bản năm 1993.

Lịch sử của phân tích chênh lệch khối lượng
Lịch sử của phân tích chênh lệch khối lượng

Một phương pháp VSA phân tích trọn vẹn

Phương pháp VSA có thể được sử dụng ở tất cả các thị trường, với các khung thời gian khác nhau với chỉ một biểu đồ khối lượng trong biểu đồ giá. Một số thị trường như thị trường chứng khoán hoặc thị trường hợp đồng tương lai có khối lượng giao dịch thực tế. Nhưng ở các thị trường khác như thị trường forex phi tập trung – thông tin này lại không có sẵn.

Tuy nhiên, điều này không có nghĩa là một trader không thể phân tích khối lượng thị trường forex mà ở đây anh ta chỉ cần phân tích khối lượng quan sát được trên mỗi tick.

Khối lượng forex có thể được biểu thị bằng lượng động thái quan sát được trong mỗi thanh nến. Cần lưu ý rằng các trader chuyên nghiệp sẽ tham gia với tần suất cao nếu có nhiều hoạt động trên một thanh nến.

Ngược lại, mức độ hoạt động thấp có nghĩa là các trader chuyên nghiệp đang hạn chế đặt lệnh. Mỗi kịch bản có thể có tác động đến sự cân bằng giữa cung và cầu, từ đó giúp trader xác định xu hướng có thể xảy ra của thị trường trong ngắn hạn và trung hạn.

Phân tích chênh lệch khối lượng là gì?

Phân tích chênh lệch khối lượng là gì?
Phân tích chênh lệch khối lượng là gì?

VSA được sử dụng để tìm kiếm sự khác biệt giữa cung và cầu chủ yếu được tạo ra bởi những nhân tố chính của thị trường forex bao gồm các trader chuyên nghiệp, các tổ chức, ngân hàng và các nhà tạo lập thị trường. Các giao dịch của những đối tượng trên (gọi chung là những trader chuyên nghiệp) hiển thị rõ ràng trên biểu đồ và có thể được nhìn thấy bởi những trader forex biết cách đọc chúng.

VSA kiểm tra sự tương tác giữa ba biến số trên biểu đồ forex để xác định sự chênh lệch giữa cung và cầu cũng như xu hướng thị trường ngắn hạn có thể xảy ra:

  • Khối lượng trên thanh giá
  • Chệnh lệch giá hoặc phạm vi giá (giữa cao và thấp)
  • Giá đóng cửa.

Phân tích chênh lệch khối lượng là gì?

Với ba thông tin này, một trader có đủ điều kiện sẽ xác định rõ liệu thị trường có đang ở một trong bốn giai đoạn sau:

  • Tích lũy (các trader chuyên nghiệp mua vào với giá bán buôn)
  • Mark-up (xu hướng tăng)
  • Phân phối (các trader chuyên nghiệp bán ra với giá bán lẻ)
  • Mark-down (xu hướng giảm)

Với ba thông tin này, một trader có đủ điều kiện sẽ xác định rõ liệu thị trường có đang ở một trong bốn giai đoạn sau:

Hầu hết các trader mới dường như chưa hiểu rõ ý nghĩa và tầm quan trọng của khối lượng, nhưng nó là một phần rất quan trọng khi tiến hành phân tích kỹ thuật biểu đồ. Một biểu đồ giá mà không có khối lượng giống như một chiếc xe không có bình xăng. Khối lượng cung cấp một nửa thông tin, trong khi nửa còn lại được tìm thấy bằng cách nghiên cứu sự khác biệt về giá cả (phạm vi).

Khối lượng luôn cho biết số lượng giao dịch và phạm vi giá thể hiện sự chuyển động giá liên quan đến khối lượng này. Tuy nhiên, thị trường tăng giá có thể tồn tại với khối lượng cao hoặc thấp và giá có thể không đổi hoặc thậm chí giảm với khối lượng tương tự. Điều này cho thấy còn có những yếu tố khác cần được xem xét khi nhìn vào biểu đồ.

Các nguyên tắc phân tích VSA chênh lệch khối lượng cơ bản

Mỗi thị trường đều biến động dựa trên cung và cầu từ các tay chơi chuyên nghiệp. Nếu mua nhiều hơn bán, thì thị trường đi lên. Nếu bán nhiều hơn mua, thị trường sẽ đi xuống. Trên thực tế, không dễ để đọc được thị trường tài chính và cũng có rất nhiều thông tin cần xem xét khi xem lịch sử giá cả. Yếu tố quan trọng này thường bị bỏ qua bởi hầu hết các trader không chuyên.

Nguyên tắc cơ bản được mô tả ở trên là đúng, nhưng cung và cầu thực sự hoạt động khác nhau trên thị trường tài chính. Để thị trường có xu hướng đi lên, phải có nhiều lệnh mua hơn bán, nhưng lệnh mua không phải là yếu tố quan trọng nhất. Để một xu hướng tăng thực sự xảy ra, cần phải thiếu hụt các lệnh bán (phân phối).

Hầu hết các trader hoàn toàn không biết rằng lượng mua đáng kể có thể xảy ra ở các mức giá thấp trong giai đoạn tích lũy. Động thái mua này xuất hiện trên biểu đồ dưới dạng một thanh nến giảm với khối lượng tăng đột biến. Phương pháp VSA chỉ ra rằng sức mạnh của thị trường được thể hiện trong một nến giảm và ngược lại, điểm yếu của thị trường được thể hiện trong một nến tăng. Điều này hoàn toàn ngược lại với những gì mà hầu hết các trader nghĩ. Để một xu hướng giảm thực sự xảy ra, chắc chắn phải có sự thiếu hụt các lệnh mua.

Động thái mua bán của nhà đầu tư chuyên nghiệp

Các nhà đầu tư chuyên nghiệp và tổ chức là những người duy nhất có thể mang lại mức mua như vậy song họ đã định trước là sẽ bán ra ở mức giá cao trước đó trên biểu đồ trong giai đoạn phân phối. Động thái bán ra của họ được thể hiện trên biểu đồ bằng các thanh nến tăng với khối lượng tăng đột biến cùng điểm yếu xuất hiện ở các thanh phía trên. Vì có rất ít lực mua, thị trường tiếp tục giảm cho đến khi giai đoạn mark-down hoàn tất.

Các trader chuyên nghiệp mà mua trong khi bán thường do tác động của các tin kinh tế bất lợi. Những tin tức xấu như vậy khuyến khích đám đông bán (mà hầu như là bán lỗ). Do đó, động thái mua của những người chơi chuyên nghiệp đang diễn ra cả trên các thanh nến giá giảm.

Kiểu động thái này đã diễn ra hơn 100 năm, nhưng hầu hết các trader mới vẫn chưa nghe về nó cho đến nay.

Cách xác định và giao dịch dựa trên phương pháp VSA

Cách xác định và giao dịch dựa trên phương pháp VSA
Cách xác định và giao dịch dựa trên phương pháp VSA

Bây giờ chúng ta hãy xem xét một ví dụ rõ ràng về phân phối cho thấy động thái bán hàng ồ ạt của các trader chuyên nghiệp trong một thị trường đang tăng. Biểu đồ forex dưới đây thể hiện tỷ giá USD/CHF với các thanh nến 30 phút. Thị trường này đang trong giai đoạn tăng điểm cho đến khi thanh số 1 có khối lượng tăng đột biến. Thanh tăng giá này lại đóng cửa ở giữa phạm vi của nó.

Đây là một tín hiệu cho thấy rằng các trader chuyên nghiệp đang quay trở lại thị trường để bán. Khi quan sát thanh này, trader phải lưu ý rằng hoạt động được hiển thị trên biểu đồ khối lượng không chỉ thể hiện động thái mua, bởi nếu không thì giá đóng cửa của thanh sẽ không ở giữa phạm vi như vậy.

Đó là do có những trader chuyên nghiệp bán ra trong khi đám đông đang mua vào. Loại thanh này thường xuất hiện sau một tin tức kinh tế gây bất lợi cho thị trường đang đi lên mà trước đó các trader forex bán lẻ bắt đầu các vị thế mua. Lúc này, các trader chuyên nghiệp tận dụng những cơ hội này để thanh lý các vị thế mua của họ và bắt đầu các vị thế bán.

Cách xác định và giao dịch dựa trên phương pháp VSA

Không đi theo đám đông

Một trader được đào tạo bài bản sẽ ngay lập tức hiểu rằng một thanh mà bị đóng ở giữa phạm vi của nó với khối lượng lớn có nghĩa là sự chuyển giao đang diễn ra giữa các trader chuyên nghiệp và đám đông, điều này sẽ sớm kết thúc với kết quả tiêu cực. Các trader chuyên nghiệp sẽ bán lẻ (phân phối) sau khi bắt đầu các vị thế mua với giá bán buôn (tích lũy).

Việc chuyển giao cho các nhà đầu tư yếu thế tiếp tục ở thanh số 2. Một trader chuyên nghiệp có thể thấy rằng thanh số 3 hiện đang đóng cửa ở mức thấp hơn. Điều này cho thấy đã có một lượng lớn bán ra trên thanh trước đó.

Đừng là một phần của “bầy đàn”

Trong biểu đồ dưới đây, các chuyên gia sẽ bán vị thế của họ cho đám đông, cái gọi là “bầy đàn”. Những người mua mới này hiện đang mắc kẹt khi bị mất các vị thế mua. Giá không còn có thể leo cao hơn nữa nếu các chuyên gia không hỗ trợ giá cao hơn.

Nếu không có người mua để hỗ trợ thị trường, giá sẽ giảm trong giai đoạn mark-down. Để có một xu hướng giảm thực sự xảy ra, cần phải có thiếu hụt động thái mua. Các trader duy nhất có khả năng mua với giá như vậy là các trader chuyên nghiệp, nhưng họ đã bán trong khi giá cao, trong giai đoạn phân phối.

Đừng là một phần của “bầy đàn”
Đừng là một phần của “bầy đàn”

Sau khi thị trường giảm giá, các trader chuyên nghiệp sẽ quay lại mua và đám đông sẽ bị buộc phải bán – với mức lỗ đáng kể. Chu kỳ lặp đi lặp lại nhiều lần. Đây là cách thị trường hoạt động.

Các trader chuyên nghiệp thường chuyên về một số thị trường với các khoảng thời gian khác nhau, do đó, chu kỳ này sẽ được tìm thấy trong tất cả các khoảng thời gian: 30 phút, 1 giờ, 1 ngày, v.v. Phương pháp VSA hoạt động với tất cả các thị trường tài chính như forex, cổ phiếu và hợp đồng tương lai.

Phương pháp VSA là một kỹ thuật phân tích thị trường dựa trên giao dịch của những người chơi lớn nhất trên thị trường; nó thông báo cho các trader về lý do và thời gian các trader chuyên nghiệp sẽ tạo vị thế trên thị trường.

Đánh giá bài viết

/ 5. Lượt đánh giá: